Les nouvelles SCPI Pinel. Tout savoir sur un placement dont le succès est assuré

Avec les Scpi Pinel, bénéficiez d'une réduction d'impôt sur le revenu dès l'année de la souscription.

Accueil > Pour Habiter ou Investir > SCPI Pinel

Scpi Pinel: Vous pouvez souscrire dès à présent des parts de scpi en Loi Pinel avec

C'est fait, dans le cadre du dispositif  Loi Pinel, il est maintenant  possible d’acquérir des parts de SCPI Pinel et ainsi profiter d’une vraie réduction d’impôt sur le revenu dès l'année de la souscription.

L'avantage fiscal pour les personnes qui souhaitent acquérir des parts de SCPI est désormais calculé de la même manière que pour les particuliers qui achètent un bien immobilier.

Cet avantage fiscal est calculé sur la totalité du montant investi dans une SCPI, et non plus sur 95 % de l'investissement comme c'était le cas pour les SCPI Duflot par exemple. Le porteur de parts doit toutefois s'engager à conserver la totalité de ses titres jusqu'à l'expiration de l'engagement de location choisi.

La réduction d'impôt est donc calculée de la même façon que pour l'achat d'un logement neuf :

La première SCPI de logement, qui permet de bénéficier des avantages fiscaux liés au dispositif Pinel, vient d’être créée.

le dispositif Pinel mis en place depuis le 1er septembre 2014 est une incitation fiscale à l’investissement immobilier dans le neuf, principalement, ou dans l’ancien rénové, devrait partir très fort. Tout du moins pour l’achat en direct d’immobilier neuf. Car, jusqu’à présent, alors que ce régime le prévoit, aucune SCPI (société civile de placement immobilier) Pinel, qui offre aux investisseurs particuliers un accès intermédié à ce marché, n’avait jamais été lancée. C’est chose faite avec la différentes sociétés, qui annoncent la commercialisation de plusieurs SCPI Pinel. Ce lancement devrait connaître un bon succès . De quatre à six SCPI Pinel de différents gestionnaires pourraient voir le jour dans les prochains mois.

Pour sa part, Urban Premium est spécialisée dans la gestion de SCPI d’immobilier résidentiel et de défiscalisation, comme les SCPI Urban Prestigimmo 2 (régime Malraux), Urban Pierre 2 (déficit foncier) et Urban Patrimoine 2 (Scellier) mais n’a pas voulu créer de SCPI Duflot en raison des contraintes du dispositif. Le dispositif SCPI Pinel est jugé plus favorable, notamment grâce à la réduction d’impôt qui s’applique sur 100 % de l’investissement (et non 95 % comme pour les SCPI Duflot).

Autour de 2,20 % à 2,30 % nets par an

Avec Urban Vitalim, la société de gestion, précise son président Franck Temim, « poursuit sa politique d’investissement immobilier résolument tournée vers les coeurs des villes ». L’objectif d’Urban Vitalim est en effet d’acheter un patrimoine immobilier en centre-ville des communes éligibles au dispositif Pinel. Ce patrimoine sera notamment constitué d’immeubles anciens à réhabiliter, d’immeubles de bureaux à transformer en logements ainsi que d’immeubles neufs ou en Vefa (vente d’un logement en l’état futur d’achèvement). La société cite ainsi, parmi ses villes cibles, Bordeaux, Nancy, Montpellier, Caen et Aix-en-Provence. La rentabilité visée tourne autour de 2,20 % et 2,30 % nets par an avant impôt.

Notre sélection des meilleures SCPI PINEL

  • Urban Vitalim, immobilier ancien en cœur de ville, gérée par la société Urban Premium.
  • MultiHabitation 9 (MH9), immobilier neuf principalement en Île de France, proposée par le leader La Française AM.

    Principales caractéristiques:  Dispositif Pinel : 18% de réduction d’impôt avec un engagement de location de 9 ans - Réduction d’impôt dès l’année de souscription sur 100% de l’investissement - Montant minimum de souscription : 1 part soit 1500€- SCPI fiscale adossée au dispositif « Pinel » Réduction d’impôt sur le revenu : 18% sur 9 ans (ou 21% en cas de
    prorogation) appliquée à 100% de la souscription. Limite de 300 000 € de souscription. Application immédiate de la réduction d’impôt, au titre de l’année de l’investissement. Recentrage sur des biens en région parisienne à prix attractifs et présentant. un potentiel de valorisation. Achat en volume permettant de négocier les prix. Expérience de LF REM dans le domaine depuis 2004 .

Rappelons que le dispositif Pinel donne la liberté aux investisseurs de s’engager à louer pour six, neuf ou douze ans, en contrepartie de réductions d’impôt proportionnelle. Le taux de ristourne fiscale est ainsi de 12 % pour six ans,de 18 % pour neuf ans et de 21 % pour douze ans. Pour sa part, Urban Vitalim a choisi de faire bénéficier ses associés d’une réduction d’impôt égale à 21 % du montant de la souscription sur 12 ans de détention dès l’année de souscription. « Nous croyons assez peu à la pertinence de fonds immobiliers de courte durée, explique Franck Temim. Ce placement, non spéculatif, nécessite un temps suffisant pour réussir l’ensemble des étapes - collecte, investissement, livraison, mise en location, et pour amortir d’éventuelles secousses du marché. »

Attention, en cas de vente des parts, l’avantage fiscal n’est pas transférable aux nouveaux porteurs et la plus-value n’est pas garantie. Les SCPI sont s oumises au même régime fiscal que l’immobilier en direct, celui des revenus fonciers .

La SCPI Urban Vitalim procédera à une première augmentation de capital ouverte au public de l’ordre de 15 millions d’euros (prime d’émission incluse). Urban Premium se réserve la possibilité de relever le montant de l’augmentation de capital dans la limite de 30 % du montant initialement prévu et ainsi, la porter à 20 millions d’euros (prime d’émission incluse). La période de souscription par le public se clôturera le 27 mai 2016, sauf anticipation en cas de souscription intégrale avant cette date.

Le prix de souscription est fixé à 500 euros par part, incluant une prime d’émission de 72 euros. Le minimum de souscription est de 10 parts. Les frais d’entrée se montent à 12 %.

Principe : investissement dans les SCPI de logements neufs ou rénovés.

- Avantage fiscal : réduction d’impôts correspondant à 12%, 18% ou 21% de l’investissement.
- Durée du placement : 15 ans ou + Minimum d’investissement : 5 000 €
- Risques : pas de garantie sur le revenu potentiellement distribué, la valeur du capital, la liquidité des parts

Achat de parts en Scpi Pinel comment ça marche 

Les SCPI (pour Sociétés Civiles de Placement en Immobilier)  permettent d’investir de manière indirecte dans l’immobilier locatif neuf et ancien rénové. L'avantage fiscal pour les associés de SCPI porte sur la totalité du montant de l'investissement et non plus comme pour les SCPI loi Duflot où l’on retenait 95% du montant investi.

La réduction d'impôt Pinel varie en fonction de la durée d’engagement de location :

Exemple: A titre d’exemple, pour une souscription de 100 000 €, avec une durée d’engagement de location de 9 ans, la réduction d’impôt s’élève à : 100 000 x 18% = 18 000 € sur 9 ans, soit 2 000 € par an.

SCPI Pinel : Une solution avantageuse pour cumulez les avantages

1. D'abord et avant tout vous investissez avec un faible ticket d’entrée

Grâce aux SCPI Pinel, vous investissez dans l’immobilier locatif de défiscalisation pour quelques milliers d’euros seulement. Contrairement à l’achat d’un appartement en Loi Pinel en direct, le ticket d’entrée en SCPI Pinel est extremement abordable( à partir de 5000 à 10.000 €) . En plus, cela permet de définir exactement le montant de la réduction d’impôt cible.

2. Aucun soucis de gestion et de frais supplémentaires après la souscription

La SCPI est un véhicule de placement géré par une société de gestion spécialisé. Les « asset managers » immobiliers ont pour objectif de faire fructifier les capitaux collectés auprès des investisseurs. Il s’agit donc de sélectionner avec attention la société de gestion de votre SCPI Pinel.

3. Un investissement sur plusieurs biens et une sécurité locative très forte

La SCPI Pinel est un placement collectif. Autrement dit, votre épargne n’est pas investie dans un seul appartement mais repose sur plusieurs dizaines de logements répartis partout en France dans des zones à bon potentiel locatif. Le portefeuille de la SCPI Pinel étant composé de plusieurs logements, cela implique que les loyers proviennent de plusieurs locataires. Le risque locatif est donc mutualisé entre tous les locataires composant le portefeuille de biens immobiliers de la SCPI Pinel.

4. Un rendement locatif intéressant

Grâce à la force de frappe de la société de gestion qui va acheter tout ou partie d’un immeuble neuf auprès du promoteur, sa capacité de négociation sur le prix d’acquisition est nettement plus forte qu’un particulier en direct visant un seul appartement Loi Pinel. Grâce à ces ristournes obtenues à l’achat ainsi qu’à l’excellence de la gestion locative dont c’est le métier de base, la société de gestion opérant la SCPI Pinel va offrir aux porteur de parts un rendement locatif annuel d’environ 4% hors avantage fiscal Loi Pinel.

5. SCPI Pinel : réduction d’impôt valable dès l’année de la souscription

En souscrivant des parts de SCPI Pinel, profitez de votre réduction d’impôt sur le revenu dès l’année de la souscription. Pas besoin d’attendre la livraison des immeubles.

En souscrivant des parts de SCPI Pinel, profitez de votre réduction d’impôt sur le revenu dès l’année de la souscription. Pas besoin d’attendre la livraison des immeubles.

Points importants à connaître pour l'investissement en SCPI PINEL

La durée de détention des parts de SCPI Pinel est glabalement un peu plus longue qu’un investissement en direct.  Prévoir tout d’abord 1 à 2 ans pour collecter les capitaux auprès du public et investir dans des programmes immobiliers neufs; prévoir ensuite la durée d’engagement de location propre à la Loi Pinel pour bénéficier de l’avantage fiscal; prévoir enfin un délai de 1 à 2 ans pour que la société de gestion cède les actifs immobiliers en portefeuille de la SCPI Pinel. En cas de marché orienté à la baisse à ce moment là, possibilité pour les porteurs de parts de SCPI Pinel réunis en Assemblée Générale de demander une prolongation auprès de la société de gestion en vue d’attendre une fenetre de titre pour cession plus favorable afin de générer une plus value.

 

Facteurs de risque : La SCPI ne garantit pas la vente des parts. L’avantage fiscal ne peut être transmis à un tiers, si bien que les possibilités de vente des parts seront réduites, sauf à des prix très décotés, la SCPI aura une liquidité et un marché secondaire quasi inexistants durant toute sa durée de vie.

Il existe un risque de perte de l’avantage fiscal en cas de revente sur le marché secondaire avant le 31 décembre de la neuvième année suivant celle de la location du dernier actif restant à louer.
L’investissement comporte un risque de perte en capital. Le revenu distribué dépend des conditions pratiquées sur le marché immobilier résidentiel. Il n’est pas garanti.

 

souscrire des SCPI       

Image AMF

 

Retour à la page précédente